Zlato i bitcoin jsou na vzestupu. Toto byste měli vědět.

(26. června 2020)

Rok 2020 byl zatím hrbolatá jízda. Investoři po celém světě jsou svědky nestabilních trhů v důsledku měnícího se ekonomického a politického vývoje po celém světě. Z napětí mezi USA a Čínou, nejistoty ohledně budoucnosti Británie a pokračující pandemie Covid-19 – finanční trhy jsou vážně zasaženy a některé země již zažívají recesi.

To přimělo investory hledat „recesi“ „zabezpečená aktiva“, která nesouvisí s tradičními pohyby trhu a ekonomickými výkyvy, aby chránila jejich bohatství. S ohledem na tuto skutečnost hovořily o městě dvě aktiva, která prokázala svou schopnost působit jako zajištění v nestálých dobách – není to nic jiného než zlato a bitcoiny.

Obecnou vírou je zajištění proti volatilnímu trhu prostřednictvím zlata – a to se znovu a znovu ukázalo jako úspěšná metoda. Nová alternativa však zpochybňuje pozici zlata jako bezpečného aktiva. Od svého spuštění v roce 2009 bitcoiny otevřely brány nové generaci digitálních měn – které se mohou pochlubit jedinečnými funkcemi, díky nimž se mohou stát potenciálním útočištěm pro investory.

Dobrota zlata

Útočiště proti volatilitě trhu

Z historického hlediska si zlato v průběhu času uchovalo svoji hodnotu a vybudovalo si reputaci třídy aktiv „odolných proti recesi“ – do značné míry nesouvisející s tradičními pohyby trhu a ekonomickými výkyvy. Prvním faktorem, který přispívá ke stavu bezpečného útočiště zlata, je jeho nedostatek – zlato musí být vykopáno ze Země a zpracováno. Nelze jej vytvořit jako vydávání nových akcií nebo tisk více hotovosti. Kromě svého nedostatku je zlato zapotřebí jako materiál pro výrobu spotřebního zboží, jako jsou šperky nebo elektronika, protože je účinným vodičem elektřiny.

Zlato téměř vůbec nekoreluje s tradičními aktivy, jako jsou měny, a akcie indexy jako Dow Jones nebo S & P 500 – což znamená, že tento drahý kov může pomoci investorům profitovat, když dojde k poklesu nebo korekci na akciovém trhu. Ve skutečnosti si zlato během hospodářského poklesu na trhu obvykle vede dobře, protože i když neroste, aktivum, které zůstává statické, zatímco ostatní klesá, se ukazuje jako užitečné zajištění. Jak navíc více lidí uprchne z akciových trhů a vloží své peníze do zlata, cena odpovídajícím způsobem poroste.

Zlato obstálo ve zkoušce času

Investiční poptávka po zlatě vzrostla o 80\% v prvním čtvrtletí roku 2020 , mnozí mohou vidět, že zlato prudce stoupá jen kvůli vypuknutí COVID-19. Historická data však ukazují, že tento lesklý kov fungoval výjimečně již před zahájením pandemie a v průběhu desetiletí se mu dařilo v několika propadech trhu.

V roce 2019 se cena zlata zvýšila přibližně o 20\% sám a fungoval výjimečně v dobách ekonomické volatility, která byla výsledkem loňské ekonomické a politické volatility – z politické situace Hongkongu, zmatku ohledně budoucnosti Británie v Evropské unii a brexitu , stejně jako nevyřešené obchodní vazby mezi USA a Sino a zhoršující se vztahy mezi Japonskem a Jižní Koreou.

Když se vrátíme ještě dále, historická data také ukazují podobný model během globální finanční krize v roce 2008, kdy zlato prosperovalo a po počátečních turbulencích na trhu překonala ostatní aktiva. Historická schopnost zlata svítit v náročných tržních podmínkách přiměla velký počet hlavních zajišťovacích fondů k sázení na zlato, a to na základě očekávání, že bezprecedentní balíčky ekonomických stimulů centrálních bank během krize koronavirů způsobí devalvaci hlavních měn.

Ošklivá pravda o zlatě

Vysoké pojistné

Největší nevýhodou zlata jsou vysoké pojistné spojené s přepravou, skladováním a pojištěním tohoto drahého kovu. Pandemie COVID-19 zvýšila pojistné ještě dále, protože náklady na dopravu při pohybu fyzického zlata vzrostly přibližně o 60\% kvůli celosvětovému zablokování, což způsobilo pojistné zaplaceno za drahé kovy, jako je zlato, aby se prudce zvýšilo – zlato nebylo nikdy tak drahé vlastnit a kupovat.

Trh, který je exkluzivní pro jednotlivce s vysokou čistou hodnotou

Kromě vysokých prémií bylo zlato vždy nástrojem s negativním výnosem, kde investoři musí platit za uskladnění, pojištění a zabezpečení aktiva – což znamená, že vlastnictví tohoto drahého kovu je často jen v dosahu bohatší jednotlivci , z nichž má prospěch jen hrstka investorů.

Protože investoři hledají nákup zlata, aby vyrovnali klesající akcie a hotovost, je důležité si uvědomit, že získávání zlata tradičně je záporný díky svým vysokým prémiím. Proto investoři nyní zkoumají alternativní řešení, jako je digitální zlato – které je podpořeno stabilní a trvalou hodnotou zlata bez dalších prémií spojených s tradičním zlatem.

„Nové zlato“ – bitcoin

Bitcoin na polovinu – snížená nabídka, zvýšená poptávka

Bitcoin je jako každé jiné aktivum, protože reaguje na dynamiku nabídky a poptávky. Od minulého čtvrtka bylo v oběhu asi 18,4 milionu bitcoinů, což znamená, že zbývá jen 2,6 milionu bitcoinů. Díky nižší dostupné nabídce a rostoucí poptávce po kryptoměně – je bitcoin na cestě k tomu, aby v nadcházejících měsících získal vyšší cenu. Tento trend byl patrný také v poločasech v letech 2012 a 2016, kdy cena bitcoinů dosáhla historického maxima během tří až šesti měsíců – jak se jasně ukázalo že v určitém okamžiku v blízké budoucnosti se nové emise bitcoinů zastaví.

K tomuto snížení na polovinu dochází v době, kdy vlády zaplavují systém s penězi, který bude tlačit více investorů na nákup bitcoinů, aby fungovaly jako bezpečné útočiště proti inflaci vyvolané masivním tiskem peněz.

Bitcoin je Defi

Bitcoin přesahuje tradiční bankovní systém. Jedná se o DeFi – decentralizované finance. Bitcoin se skládá z velkých sítí počítačů. Bitcoiny nekontrolují žádné ústřední orgány. Vzhledem k povaze technologie bitcoin @blockchain, kde jsou data kryptograficky zabezpečená, je téměř nemožné hacknout a změnit hlavní knihu. To dává držiteli jedinečnou schopnost držet hodnotu a chránit ve své peněžence v osobní peněžence, což je ideální jako nástroj pro ukládání hodnoty.

Bitcoin jako kryptoměna založená na blockchainu sdílí některé vlastnosti s jeho zlatý protějšek. Mnoho lidí ve skutečnosti v minulosti nazývalo bitcoin „ digitální zlato “ kvůli jeho slabému vztahu se všemi ostatními aktivy – zejména s akciemi. Účastníci trhu si možná pamatují v roce 2017, kdy cena jednoho bitcoinu poprvé překonala cenu jedné trojské unce zlata.1

Co byste měli vědět dříve nákup bitcoinů

historie volatility

Jedním z hlavních problémů investorů, kteří hledají bitcoiny jako aktivum bezpečného přístavu, je jejich volatilita. Stačí se podívat jen na historii cen bitcoinů za poslední dva roky. V nejvyšším bodě, kolem začátku roku 2018, dosáhly bitcoiny ceny kolem 20 000 $ za minci. Asi o rok později se cena jednoho bitcoinu pohybovala kolem 4 000 $. Od té doby část těchto ztrát získala zpět, ale zdaleka nedosahuje svého historicky nejvyššího cenového bodu. Přesahující poslední dva roky a až na začátek jeho vytváření v roce 2009 – bitcoin měl vždy nestabilní historii obchodování – od 10\% poklesu 2014 v důsledku chyby Heartbleed, pokles cen 22\% v listopadu 2019 a nedávných 55\% selhání v březnu 2020.

Nevyzkoušená hodnota

Zapnuto na vrcholu celkové volatility se bitcoiny historicky osvědčily jako tržní rozmary a novinky. Zejména když boom kryptoměn přehnal na konci roku 2017 řadu digitálních měn na rekordně vysoké ceny, novinky z sféry digitální měny by mohly investory přimět k rychlému rozhodování a rychle poslat cenu bitcoinů nahoru nebo dolů.

Co možná nevíte, je to, že bitcoin se zrodil částečně jako reakce na tržní paniku a volatilitu roku 2008. Investoři, kteří viděli, že do bankovního systému napumpovaly nekryté měny, aby je zachránili, když se zdálo, že právě tyto banky způsobily krize byla frustrovaná. Hledali způsoby, jak izolovat své úspory od politické třídy mnoha způsoby, od návratu ve velkém množství ke zlatu až po vynález kryptoměn.

Statečným cílem bitcoinu bylo vytvořit digitální aktivum, které napodobuje nejlepší atributy zlata bez jeho významných nevýhod (jako je neschopnost vydělat kousek čistého zlata v hodnotě centu nebo dvou, který je větší než prach) – kousek zlata o velikosti penny dnes přináší pár stovek dolarů v USA).

Bohužel bitcoin nebyl dostatečně dlouho na to, aby věděl, jak dobře bude plnit svoji roli, kterou si sám pomazal. . Například jsme ještě neviděli, jak bude jednat během krachu trhu jako v roce 2008. Navzdory svým kořenům došlo k počátečnímu vzestupu bitcoinu v tandemu s téměř všemi ostatními aktivy na světě, od amerického dolaru po globální akcie a dluhopisy do historických rozměrů na jednom z nejdelších býčích trhů moderní doby. Ceny zlata mezitím za tu dobu poklesly o jednu třetinu.

S mnoha základními ukazateli trhu, které blikají nastupující recesí, účastníci trhu s bitcoiny prosazují příběh „Bitcoin je digitální zlato“. Pravdou však je, že ještě nevíme, zda to tak opravdu je.

„Trh s bitcoiny existoval pouze během vzestupné ekonomiky, takže nevíme, jak si bude počínat během hospodářského poklesu. . “

Kromě zavedení nového zaměření na technologii blockchain má bitcoin sám o sobě také obrovskou základní hodnotu. Miliardy lidí po celém světě nemají přístup k bankovní infrastruktuře a tradičním finančním prostředkům, jako je úvěr. S bitcoiny mohou tito jednotlivci posílat hodnotu do celého světa za téměř žádný poplatek. Skutečný potenciál bitcoinů jako bankovního prostředku pro ty, kteří nemají přístup k tradičním bankám, se možná ještě musí plně rozvinout.

Nový „hybridní“

tokenizované zlato

s vývoj technologie blockchainu Ethereum otevírá token zlata zpět nové příležitosti vdechnutím nového života tradičnímu zlatu. Na rozdíl od tradičního zlata lze digitální zlato použít způsobem, který jeho předchůdce nemůže nést se stejným atributem jako dobrý uchovávač hodnoty.

Kombinace toho nejlepšího ze zlata i technologie blockchainu – nová forma digitálního zlata byla vytvořené, také známé jako tokenizované zlato. Zlato, které je často považováno za nejstarší a nejspolehlivější aktivum „bezpečného útočiště“, bylo přivedeno do blockchainu, což investorům umožňuje využívat přístupnost, přenositelnost a pohodlí digitálních aktiv i stabilitu drahého kovu.

Tokenizované zlato je dělitelné, přenosné a použitelné. Tokenizované zlato propůjčuje svým držitelům schopnost utrácet nebo pohybovat zlatem bez hranic. Transakce je téměř okamžitá a poplatek za pohyb zlata je pouhým zlomkem původního poplatku za převod zlata.

Zlato již není exkluzivní pro jednotlivce s vysokou čistou hodnotou. Tokenizované zlato je přístupné komukoli s internetem a může být bezpečně uloženo v peněžence. Nemusíte se starat o poplatek za skladování, audity a všechny další různé náklady spojené s vlastnictvím tradičního zlata.

Propojení pohodlí digitálních aktiv se stabilitou trhu se zlatem je Digix , první společnost na světě s inteligentními aktivy využívající blockchain k ověřování a původu 99,99\% zlatých investičních cen. Digix je průkopnická blockchainová společnost s největším cirkulujícím objemem tokenů krytých zlatem schváleným London Bullion Market Association.

Obchodní blockchainy a nástup regulovaných tříd digitálních aktiv představují další fázi globálního obchodu a finance. Blockchain dospívá a regulace se liberalizují s myšlenkou na zítřejší digitální ekonomiku. Zlato není výjimkou, může se měnit ve tvaru a formě, ale jeho vnitřní hodnota a uznání bude i nadále psát další kapitolu naší sdílené světové historie. Je to zajímavý okamžik, protože jsme svědky vývoje více aplikací tokenizovaného zlata s využitím technologie blockchain.

Odmítnutí odpovědnosti: Tento článek je napsán k vyjádření mých vlastních názorů. V žádném případě nejde o investiční radu od společnosti Digix. Blog společnosti Digix může obsahovat prohlášení a projekce, které jsou výhledové povahy, a proto neodmyslitelně podléhají rizikům, nejistotám a předpokladům. Při každém investičním rozhodnutí vám doporučujeme vzít v úvahu vaši jedinečnou investiční situaci, cíle, toleranci vůči riziku a investiční horizont.

O společnosti Digix

Digix , začleněn v Singapuru v roce 2014 je blockchainová společnost za první třídou digitálních aktiv krytých zlatem na světě. Digix používá blockchain k ověření autentizace a původu 99,99\% zlatých prutů s investiční kvalitou.Tyče fyzického zlata jsou registrovány na blockchainu a každý 1 gram registrovaného fyzického zlata je navázán na 1 token DGX. Fyzické zlaté cihly jsou uloženy v trezorech umístěných v Singapuru a Kanadě.

Společnost Digix nedávno zvítězila v soutěži Global Platts 2020 S & P Global Platts: Precious Metals Industry Leadership Award a byla finalista singapurských MAS Fintech Awards 2016.

Twitter | Facebook | Instagram | Youtube | LinkedIn | Reddit | Telegram | Zpravodaj | Weibo 微 博

Rádi bychom vás slyšeli!

Ve společnosti Digix oceňujeme zpětnou vazbu od komunity , napište nám na [email protected] Pokud máte nějaké dotazy, podívejte se na naše Časté dotazy na https://digix.zendesk.com/hc/en-us

Napsat komentář

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna. Vyžadované informace jsou označeny *